第十章保险精算
010203保险精算概述寿险精算非寿险精算实事求是敢为人先
了解保险精算的起源和发展掌握保险精算费率厘定的基本原则理解保险精算费率厘定的基本原理和方法理解寿险产品费率厘定的基本原理了解寿险产品费率厘定的方法了解寿险产品准备金计算的方法理解非寿险产品费率厘定的基本原理了解非寿险产品费率厘定的方法了解非寿险产品准备金计算的方法使用保险精算的基本原理和方法解决生活中的实际问题，做到学以致用学习目标
开篇案例短期赔付额出现数倍飙增，沪惠保定价能力成破局关键2021年7月1日至7月29日，沪惠保29天累计赔付额为2111万元，每10天平均赔付额约700万元。而7月30日至9月17日17时，沪惠保赔付额高达1.07亿元.每10天平均赔付额约2000万元。对比来看，7月30日之后，沪惠保每10天平均赔付额较之前飙增近3倍。多位险企健康险相关负责人表示，根据沪惠保理赔规律以及参保人群特征分析，沪惠保未来的赔付率大概率会继续走高，这说明参保人群确实得到了实惠。不过，从长远来看，各地惠民保要持续起到“惠民”作用，还需要进一步优化产品设计，关键是提升定价能力，这样方能保证其既“惠民”，又不让险企“赔穿”。
开篇案例惠民保参保人快速增长沪惠保是各地众多惠民保产品中的一种。监管层对惠民保的官方定义为“城市定制型商业医疗保险”。除运营主体与称呼各异之外，各地惠民保运作机制相似。比如，北京、天津、广州分别有京惠保、津惠保、穗岁康等。除一二线城市之外，惠民保的覆盖范围和参保人群自去年以来持续增长。据国盛证券研报统计，2021年8月初，参保惠民保人数超5300万人，覆盖超过26个省份，总保费超50亿元。部分地区已经推出第二代、第三代等迭代升级版的惠民保。整体来看，惠民保参保人群仍处于快速增长期。例如，沪惠保2021年4月27日上线，上线12个小时后参保人数破100万人，上线满月达到575万人，上线2个多月突破700万人；北京第三款惠民保“北京普惠健康保”上线2天参保人数就突破50万人。险企人士分析，多原因促成惠民保参保人数快速增长。一是惠民保获得地方政府相关部门的背书和支持，提高了公众信任度；二是惠民保填补了市场需求空白，尤其对中老年、带病或非标群体更为友好；三是其高性价比，多地惠民保一年保费不足100元，但保额高达100万元，这也是惠民保备受消费者青睐的核心原因。
开篇案例通常而言，消费者对健康险的主要需求为重疾险与医疗险，惠民保则属于医疗险。对比来看，重疾险保障范围广，确诊即可赔付，但也有明显的缺点——太贵。例如，30岁男性，在无既往病史前提下，买一款保额50万元，保到70周岁的重疾险，年交保费大都超5000元，且需20年交费，这对许多投保人来说是个不小的负担。但同样保额下，医疗险却显得极为便宜。例如，沪惠保年交保费只要115元，京惠保年交保费仅为79元，保额却均达百万元。此外，多地惠民保对投保人无年龄、职业限制，也无需健康告知，这对年龄较大、带病群体形成极强吸引力。当然，惠民保也有缺点：在医保报销后超过2万元的部分才能赔付；同时，惠民保属于报销型保险，确诊后需先垫付医药费，再申请理赔。“有两大人群一直以来不好买保险。一是身体不好、有既往病史的人群；二是年龄较大的人群。险企针对这两类人群的重疾险等产品费用太贵，甚至保费与保额倒挂。惠民保则填补了这类人群的市场需求空白。”中国精算师协会创始会员徐昱琛表示。
开篇案例赔付额快速增长成险企隐忧惠民保的高性价比，对参保人来说是实惠，对险企来说却是隐忧。一直以来，为控制承保风险，降低产品价格，保险公司通常不太愿意承保年龄较大、有既往病史的群体。即使承保，也会提高保费价格，这是由保险业基本经营原理决定的。各地惠民保虽将带病体、年龄较大参保人群纳入承保范围，但为降低风险敞口，也大幅提升了免赔额，比如，将赔付标准升至2万元。可即便如此，类似沪惠保的地方惠民保依然出现了赔付额快速增长，且有持续走高的趋势。为何会出现这种情况？严霄认为，沪惠保赔付高增速的症结在于，医保外自费部分毫无范围限制。例如，医保三个目录中，药品目录总量2800种，而自费药品总量多达19万种，其中大量的新药、昂贵药都在自费药品之列，诊疗项目目录和医疗服务设施目录中，有多达数万种项目限定了医保支付上限。但上限以上就是自费范围了。
开篇案例与此同时，根据医疗险赔付规律，沪惠保未来赔付率有可能继续走高。徐昱琛对记者表示，沪惠保赔付率继续走高的原因有三：一是理赔通常会有延迟，参保人群从住院到理赔，期间会有一段时间；二是沪惠保参保群体中，有相当一部分是既往病史人群（参保前已患病），这个群体赔付会有持续性和累积性，可能目前的累积医疗费用还在免赔额之内，随着时间推移，突破免赔额将提升赔付率；三是新发病人群也会进一步推高赔付率。实际上，沪惠保出现