2025年CFA特许金融分析师考试高频考点模拟试题集
考试时间：______分钟总分：______分姓名：______
一、金融经济学
要求：本部分测试学生对金融经济学基础知识的掌握，包括利率、投资组合理论、资本资产定价模型等。
1.假设某投资者的投资组合由以下资产组成，请计算该投资组合的预期收益率和标准差。
资产A：预期收益率=12%，权重=30%
资产B：预期收益率=15%，权重=40%
资产C：预期收益率=10%，权重=30%
2.某股票的β值为1.5，无风险利率为3%，市场预期收益率为8%，请计算该股票的预期收益率。
3.假设某投资者的投资组合包含以下两种资产，请计算该投资组合的预期收益率和标准差。
资产A：预期收益率=10%，方差=4%
资产B：预期收益率=12%，方差=9%，协方差=2
4.某投资者的投资组合包含以下两种资产，请计算该投资组合的夏普比率。
资产A：预期收益率=10%，方差=4%，贝塔值=1.2
资产B：预期收益率=12%，方差=9%，贝塔值=1.5
5.假设某投资者的投资组合由以下资产组成，请计算该投资组合的夏普比率。
资产A：预期收益率=12%，权重=30%，贝塔值=1.2
资产B：预期收益率=15%，权重=40%，贝塔值=1.5
资产C：预期收益率=10%，权重=30%，贝塔值=1.0
6.某投资者的投资组合包含以下两种资产，请计算该投资组合的特雷诺比率。
资产A：预期收益率=10%，方差=4%，贝塔值=1.2
资产B：预期收益率=12%，方差=9%，贝塔值=1.5
7.假设某投资者的投资组合由以下资产组成，请计算该投资组合的特雷诺比率。
资产A：预期收益率=12%，权重=30%，贝塔值=1.2
资产B：预期收益率=15%，权重=40%，贝塔值=1.5
资产C：预期收益率=10%，权重=30%，贝塔值=1.0
8.某股票的β值为1.5，无风险利率为3%，市场预期收益率为8%，请计算该股票的特雷诺比率。
9.假设某投资者的投资组合包含以下两种资产，请计算该投资组合的特雷诺比率。
资产A：预期收益率=10%，方差=4%，贝塔值=1.2
资产B：预期收益率=12%，方差=9%，贝塔值=1.5
10.某投资者的投资组合包含以下两种资产，请计算该投资组合的夏普比率。
资产A：预期收益率=10%，方差=4%，贝塔值=1.2
资产B：预期收益率=12%，方差=9%，贝塔值=1.5
二、财务报表分析
要求：本部分测试学生对财务报表分析基础知识的掌握，包括资产负债表、利润表、现金流量表等。
1.某公司2024年的资产负债表如下，请计算该公司的流动比率和速动比率。
资产：
流动资产：现金=100万，应收账款=200万，存货=300万
非流动资产：固定资产=400万，无形资产=100万
负债：
流动负债：短期借款=100万，应付账款=200万
非流动负债：长期借款=300万
2.某公司2024年的利润表如下，请计算该公司的毛利率、净利率和资产回报率。
营业收入=1000万
营业成本=600万
营业利润=400万
净利润=200万
总资产=1000万
3.某公司2024年的现金流量表如下，请计算该公司的经营活动现金流量净额、投资活动现金流量净额和筹资活动现金流量净额。
经营活动现金流量净额=100万
投资活动现金流量净额=-200万
筹资活动现金流量净额=300万
4.某公司2024年的资产负债表如下，请计算该公司的资产负债率、负债比率、权益比率。
资产总额=1000万
负债总额=500万
股东权益=500万
5.某公司2024年的利润表如下，请计算该公司的销售毛利率、销售净利率和总资产周转率。
营业收入=1000万
营业成本=600万
净利润=200万
总资产=1000万
6.某公司2024年的现金流量表如下，请计算该公司的自由现金流量。
经营活动现金流量净额=100万
资本支出=200万
7.某公司2024年的资产负债表如下，请计算该公司的流动比率和速动比率。
资产：
流动资产：现金=100万，应收账款=200万，存货=300万
非流动资产：固定资产=400万，无形资产=100万
负债：
流动负债：短期借款=100万，应付账款=200万
非流动负债：长期借款=300万
8.某公司2024年