基于VaR模型的我国商业银行市场风险度量：理论、实践与优化策略

一、引言

1.1研究背景与意义

在经济全球化和金融市场一体化的进程中，我国金融市场历经深刻变革与显著发展。随着利率市场化改革的稳步推进、汇率形成机制的不断完善以及金融创新的持续涌现，金融市场的活跃度和开放性大幅提升，为经济发展注入了强大动力。然而，这些积极变化也使我国商业银行面临着日益复杂和严峻的市场风险挑战。

利率市场化打破了以往利率相对固定的格局，使得利率波动更为频繁且难以预测。利率的频繁波动直接影响商业银行的存贷业务，导致净息差不稳定，增加了利息收入的不确定性。同时，汇率形成机制的市场化改革让人民币汇率更具弹性，这在促进