改进小波相关系数模型下国内外股票市场相关性的深度剖析与实证检验

一、引言

1.1研究背景与问题提出

在全球经济一体化进程不断加速的大背景下，世界各国经济联系日益紧密，金融市场之间的互动也愈发频繁。股票市场作为金融市场的重要组成部分，其国际化程度不断提高，各国股票市场之间的联系愈发紧密。这种紧密联系不仅体现在市场波动的同步性增强，还反映在信息传递速度加快、投资者行为相互影响等方面。例如，2008年全球金融危机爆发，美国次贷危机引发的金融风暴迅速蔓延至全球，各国股票市场均遭受重创，呈现出大幅下跌的态势。这一事件充分表明，在全球化背景下，一个国家或地区的股票市场波动很容易通过各种渠道传导至其他市