基于分位数回归方法的中国证券市场风险度量与传导深度剖析

一、引言

1.1研究背景与意义

自20世纪90年代以来，全球金融市场的波动性显著加剧，对各国经济和金融形势产生了深远影响，威胁着经济市场和金融市场的健康发展。1997年亚洲金融危机、2008年全球金融危机等重大事件，不仅使众多金融机构遭受重创，更引发了全球经济的衰退，凸显了金融风险的巨大破坏力。随着中国加入世界贸易组织（WTO），中国市场逐渐对外开放，国际间的经济联系日益紧密。这既为中国金融市场的发展带来了机遇，也引入了诸多风险和不确定因素。在此背景下，研究金融风险的度量与传导机制，对于维护金融市场稳定、保障经济可持续发展具