目录

机构行为因子纳入量化模型：主观判断的缺陷 3

因子筛选——构建严谨的因子SOP筛选体系 4

多维度的因子评价体系 4

预测能力与周期优化：IC值与最佳滞后周期锁定 4

盈亏比优化：胜率与赔率的非线性博弈 5

信号形态优选：峰度、自相关与换手率 5

环境适应性维度：分场景压力测试 5

核心SOP：基于因子特征的赛道分流 5

初步筛选：剔除噪声因子 6

因子分类：动量、反转与配置 6

独立性检验 7

因子筛选结果与分析 7

影响中期债券的关键因子：理财与中小行行为 7

影响长期债券的关键因子：银行机构行为与杠杆率 9

影响超