营运资本管理;2020/10/19;第一节营运资本管理政策;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;五、最佳现金持有量的确定;五、最佳现金持有量的确定;2020/10/19;五、最佳现金持有量的确定;五、最佳现金持有量的确定;五、最佳现金持有量的确定;2020/10/19;五、最佳现金持有量的确定;五、最佳现金持有量的确定;五、最佳现金持有量的确定;2020/10/19;在利用赊销扩大企业销售收入的同时，尽量避免由于应收账款的存在而给企业带来的成本的增加。应收账款管理的目标，是要制定科学合理的应收账款信用政策，尽可能的降低持有应收账款的成本。;应收账款的成本主要包括机会成本、坏账损失成本、管理成本、现金折扣成本等。;二、应收账款的成本;应收账款信用政策是企业允许客户利用的信用筹资制度，主要包括信用标准、信用条件和收账政策三部分，其中信用条件包括信用期间和现金折扣政策。;三、应收账款的信用政策的制定与选择;三、应收账款的信用政策的制定与选择;三、应收账款的信用政策的制定与选择;三、应收账款的信用政策的制定与选择;【例8.4】希诚公司是一个商业企业。由于目前的信用条件过于严厉，不利于扩大销售，该公司正在研究修改现行的信用条件。已知希诚公司的变动成本率为60%，资本成本率为10%，考虑到有一部分客户会拖延付款，因此预计在甲方案中应收账款平均收账天数为120天，乙方案中应收账款平均收账天数为150天。现有甲、乙两个放宽信用条件的备选方案，有关数据如下表所示，你认为应该选择按个方案？;三、应收账款的信用政策的制定与选择;三、应收账款的信用政策的制定与选择;三、应收账款的信用政策的制定与选择;A方案;三、应收账款的信用政策的制定与选择;项目;四、应收账款的日常管理;四、应收账款的日常管理;四、应收账款的日常管理;四、应收账款的日常管理;应收账款账龄;四、应收账款的日常管理;四、应收账???的日常管理;四、应收账款的日常管理;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;经济订货量的基本模型是建立在七个假设条件基础上的，但是实际工作中很难同时成立，需逐一放宽假设，扩展到更复杂的模型。;设有n个折扣区间，
折扣后的价格依次为U1，U2,……，Un,则相关总成本为：;三、经济订货批量模型;三、经济订货批量模型;（2）允许缺货的经济批量模型;从实践上看，上述公式很难应用，主要问题是年单位缺货成本很难估计或根本无法进行估计，更何况停工待料、停售待货是任何一个正常经营的企业都不允许发生的事情。;三、经济订货批量模型;（3）需要提前订货情况下的经济批量模型;三、经济订货批量模型;（4）存货陆续供应和使用情况下的经济批量模型;三、经济订货批量模型;（2）自制零部件：;（5）存货供需不稳定，设置保险储备情况下的经济批量模型;三、经济订货批量模型;三、经济订货批量模型;三、经济订货批量模型;三、经济订货批量模型;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;当目标利润为30000元时：;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;二、商业信用;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;2020/10/19;ThankYou!;9、春去春